在深圳、上海風(fēng)靡一時的信托類私募基金終于在北京落地了，與大家熟悉的開放式基金不同，首款私募門檻不低，投資金額最少要100萬元。
記者了解到，這款私募的準(zhǔn)確名稱叫北國投-云程泰資本增值證券投資集合資金信托(1期)，本周開始和投資人見面，該信托的指定管理人為云程泰投資管理有限責(zé)任公司，投資經(jīng)理為魏上云，托管銀行為招商銀行北京分行，證券托管人為申銀萬國證券公司。
由于新的信托法規(guī)定，該信托的自然人不能超過50人，這也決定了這款私募基金的門檻不低，單一客戶投資規(guī)模不低于100萬元。與開放式基金不同，根據(jù)合約，該信托為半開放式資金集合信托，每季度初對客戶開放一次，開放期內(nèi)可以自由申購贖回，但其他時間封閉。另外，信托設(shè)立一季度后打開申購，信托設(shè)立一年后打開贖回，第一年內(nèi)不接受贖回。
這款“私募”在激勵方式上也與開放式基金有明顯的不同:將按季度提取盈利部分的20%作為管理費(fèi)，另外，根據(jù)“水位線”條款，業(yè)績提成將僅限于超過客戶本金基數(shù)的盈利部分。每次計(jì)提后客戶剩余的全部資產(chǎn)將作為新一期的本金基數(shù)。
魏上云表示，他們會專注于企業(yè)未來合理經(jīng)濟(jì)價值的評估，以分享企業(yè)成長帶來的股權(quán)增值效益為盈利目標(biāo)，不會刻意迎合市場熱點(diǎn)。(張建華)
